Diferencia entre tasa bancaria y tasa MSF (con tabla)

La tasa bancaria es el interés al que el Banco Central de cualquier nación otorga un préstamo a sus bancos nacionales. Por lo general, se otorga contra valores gubernamentales y por un período de tiempo más corto o más largo. La tasa de MSF es la tasa que cobra el Banco Central de la nación (RBI) a sus bancos nacionales cuando hay una emergencia, como el agotamiento total de la liquidez interbancaria.

Tasa bancaria vs tasa MSF

La diferencia entre la tasa bancaria y la tasa MSF es que el banco central proporciona fondos a los bancos comerciales y las instituciones financieras por una tasa de descuento, que se conoce como tasa bancaria. Por el contrario, la tasa MSF (Marginal Standing Facility) es una tasa a la que el banco central emite dinero de un día para otro a los bancos comerciales. La tasa bancaria se introdujo en el año 1900, mientras que la tasa MSF se introdujo en el año 2011.

Es aplicable solo por un período muy corto y los bancos pueden pedir prestado solo el uno por ciento de su demanda total.

Tabla de comparación entre tasa bancaria y tasa MSF

Parámetro de comparación Tasa bancaria Tasa MSF

¿Qué es? Interés al que el banco central de la nación presta a sus bancos nacionales La tasa a la que el banco central de la nación presta a sus bancos nacionales durante una situación de emergencia.
Período el préstamo tiene una duración más corta o más larga el préstamo tiene una duración muy breve
La tasa de interés cobrada por el banco nacional. Normalmente nominal Generalmente alto
¿Qué pasa cuando es más bajo? Una tasa bancaria más baja ayuda a expandir la economía ya que el costo de los fondos es realmente menor para los prestatarios Una tasa de MSF más baja significa que no hay una emergencia para los fondos y la economía va bien
¿Qué pasa cuando es más alto? Ayuda a recuperar el valor de la moneda cuando hay mayor inflación. Suele ser mayor para que los bancos nacionales gestionen sus demandas por sus propios medios.
¿Cuándo se presta? En cualquier momento Generalmente se presta durante la noche
¿Quién puede pedir prestado? Cualquier banco comercial o cualquier institución financiera Solo los bancos comerciales programados (SCB) que están vinculados al banco central
¿Existe algún límite? Limitado a los valores gubernamentales que se proporcionan Generalmente limitado al uno por ciento de la demanda neta.
¿Cuándo se presenta? En la práctica durante tantos años, y también en diferentes naciones Reserve Bank of India (RBI) lo había introducido en su política monetaria 2011-2012
Otros nombres También se denomina tasa de descuento. También se llama tarifa nocturna.
¿Cómo se calcula? El banco Nacional del país lo determina en base a la política monetaria Tasa de MSF = Tasa de recompra + 1%
¿Cuál es menor? Como se emite para préstamos de un período más largo, es menor que el MSF. Como se emite para préstamos a un día en situaciones de emergencia financiera, es más alta que la tasa del Banco.

¿Qué es la tasa bancaria?

La tasa bancaria es el porcentaje de interés al que el banco nacional del país presta a sus bancos nacionales. La tasa bancaria juega un papel importante en la determinación de las actividades económicas del país.

La tasa bancaria más alta ayuda a restaurar la inflación, mientras que la tasa bancaria más baja ayuda a expandir la economía. Como la tasa bancaria generalmente se emite para préstamos de un período más largo, es más baja que la tasa MSR.

¿Qué es la tasa de MSF?

MSF significa Marginal Standing Facility (MSF) y la tasa de MSF es la tasa que el Banco Nacional toma prestada a sus bancos nacionales en caso de cualquier emergencia, especialmente cuando hay un secado completo de la liquidez interbancaria.

Se hace más alto para garantizar que tal situación no ocurra con frecuencia. Además, la Instalación Marginal Permanente se ofrece solo por un período muy corto.

La tasa de MSF se calcula sumando uno a la tasa de recompra, donde la tasa de recompra es la tasa a la que el banco nacional presta a sus bancos locales por períodos cortos.

Tasa de MSF = Tasa de recompra + 1%

Principales diferencias entre la tasa bancaria y la tasa MSF

  1. La tasa bancaria es la tasa de interés a la que el banco nacional pide prestado a sus bancos nacionales cuando se agota la liquidez interbancaria, mientras que la tasa MSF es la tasa a la que el banco central de la nación toma prestados sus bancos nacionales en caso de emergencia.
  2. Las primeras tasas de préstamo duran un período más corto o más largo y la segunda dura muy poco tiempo.
  3. La tasa de interés cobrada como tasas del Banco es nominal, mientras que la tasa de MSF cobrada es más alta.
  4. Cuanto menor sea la tasa del Banco, mayor será la expansión de la economía del país, pero cuanto menor sea la tasa de MSF, mayor será la emergencia de fondos entre los bancos nacionales.
  5. Por el contrario, cuando la tasa del Banco es más alta, devuelve el valor de la moneda reduciendo la inflación. Una tasa de MSF más alta garantiza que los bancos nacionales pidan ayuda al banco central con menos frecuencia.
  6. Los préstamos a tipo de interés bancario pueden realizarse en cualquier momento, mientras que los préstamos a tipo de interés de MSF suelen realizarse durante la noche.
  7. Cualquier banco comercial o institución financiera puede pedir prestado al banco central. Solo los bancos comerciales programados (SCB) que están vinculados al banco central pueden aprovechar los préstamos con tasa de MSF.
  8. Los primeros préstamos se limitan a los valores gubernamentales proporcionados, mientras que los últimos préstamos se limitan al uno por ciento de la demanda neta.
  9. La tasa bancaria se ha utilizado durante tantos años en todo el mundo, mientras que la tasa MSF fue introducida por primera vez por el Banco de la Reserva de la India (RBI) en su política monetaria 2011-2012.
  10. La tasa bancaria también se denomina tasa de descuento y la tasa MSF también se denomina tasa a un día, ya que se toma prestada durante la noche.
  11. La primera tasa la determina el Banco Nacional del país con base en la política monetaria, mientras que la segunda se calcula agregando un uno por ciento a la tasa repo. La tasa de recompra es la tasa a la que los bancos nacionales otorgan préstamos a sus bancos nacionales durante un período más corto.

Preguntas frecuentes (FAQ) sobre la tasa bancaria y la tasa MSF

  1. ¿Por qué MSF es más alta que la tasa de recompra?

    MSF es la forma abreviada de Marginal Standing Facility. Se proporciona a los bancos para obtener fondos a un día contra valores gubernamentales. Es un período bastante corto para proporcionar fondos, por lo que el cargo es mayor por la tasa de MSF.

    Las tasas de MSF son más altas que la tasa de repo en 25bps. Es más caro para los bancos pedir prestados fondos a la tasa de MSF de un día para otro. La tasa de MSF siempre está por encima de la tasa de recompra debido a la rápida transacción de fondos.

  2. ¿Por qué se introdujo MSF?

    MSF (Marginal Standing Facility) se estableció el 9 de mayo de 2011.

    Se introdujo para proporcionar fondos a una tasa particular a los bancos desde el Banco Central de un día para otro.

    RBI (Reserve Bank of India) anunció este esquema para mantener la liquidez.

  3. ¿Quién presentó MSF?

    MSF (Marginal Standing Facility) fue creado por RBI (Banco de Reserva de la India). Se introdujo para ayudar a los bancos a obtener liquidez a un día con una tasa de interés más alta.

    En MSF, los bancos pueden pedir préstamos a RBI incluso si no tienen valores elegibles. Entonces, para resolver el problema de la liquidez, se estableció MSF.

  4. ¿Por qué RBI pide prestado dinero a los bancos?

    Tasa de recompra inversa significa cuando RBI (Reserve Bank of India) tiene que pedir prestado dinero a los bancos para absorber el exceso de liquidez en el mercado. Restringe a los inversores en términos de poder de endeudamiento.

    RBI aplica la tasa de recompra inversa cuando la inflación de la economía es alta. Por lo tanto, el RBI aumenta el repositorio inverso para controlar la inflación.

    Hace que los bancos depositen sus fondos en RBI para recibir intereses sobre sus fondos. Por tanto, un banco tiene menos dinero para emitirlo a los consumidores en concepto de empréstitos o préstamos.

  5. ¿Cómo se calcula la tasa de recompra?

    Hay dos tramos de tasa de recompra, que es el primer tramo y el segundo tramo. El primer tramo significa cuando el prestatario de repos vende sus valores por fondos al prestamista de repos.

    La segunda etapa significa cuando el prestatario de repos compra sus valores vendidos a una tasa de interés del prestamista de repos.

    El primer tramo de la tasa de recompra se calcula sumando el precio del bono con los intereses devengados.

    El segundo tramo de la tasa de recompra se calcula sumando tasas de interés. Tiene que ser pagado por el prestatario repo sobre la suma real que pidió prestada.

  6. ¿Cuánto pueden pedir prestado los bancos a través de MSF?

    Los bancos elegibles pueden pedir prestado hasta el 1% de su NDTL (Demanda Neta y Pasivos por Plazo) del RBI bajo MSF. Posteriormente, la tasa puede aumentar al 2%.

Conclusión

Tanto la tasa bancaria como la tasa MSF son porcentajes de interés que cobra el banco central de la nación a sus bancos o instituciones financieras nacionales (solo en el caso de los primeros), pero difieren en la situación cuando se toman prestados.

Por ejemplo, el primero se toma prestado cuando hay un agotamiento total de la liquidez de los interbancarios, mientras que el segundo se toma prestado cuando hay una emergencia financiera para cualquier banco nacional.

Para reducir estos préstamos de emergencia, el banco central generalmente establece la tasa de MSF más alta, mientras que las tasas del Banco suelen ser nominales.

Referencias

  1. https://search.proquest.com/openview/e460f3c9be5e518c22cd0a75b29a3ab1/1?pq-origsite=gscholar&cbl=54462
  2. https://rbidocs.rbi.org.in/rdocs/Bulletin/PDFs/06SPBL100811.pdf
  3. https://ijtrs.com/uploaded_paper/INTEREST%20RATE,%20INFLATION%20RATE%20AND%20GROSS%20DOMESTIC%20PRODUCT%20OF%20INDIA.pdf

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